金融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)迎監(jiān)管新規(guī)

有序拓寬可收購金融不良資產(chǎn)范圍

□ 本報(bào)記者 李立娟

為深入貫徹落實(shí)中央金融工作會(huì)議精神，規(guī)范金融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)，引導(dǎo)金融資產(chǎn)管理公司立足主責(zé)主業(yè)，增強(qiáng)收購處置專業(yè)能力，發(fā)揮金融救助和逆周期調(diào)節(jié)功能，近日，國家金融監(jiān)督管理總局制定發(fā)布《金融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)管理辦法》（以下簡稱《辦法》）。

《辦法》出臺(tái)有利于引導(dǎo)金融資產(chǎn)管理公司發(fā)揮獨(dú)特功能優(yōu)勢(shì)，專注不良資產(chǎn)主業(yè)，助力金融機(jī)構(gòu)盤活存量，保障金融市場(chǎng)長期穩(wěn)定發(fā)展。

助力金融機(jī)構(gòu)盤活存量

根據(jù)《辦法》，不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)是指金融資產(chǎn)管理公司對(duì)不良資產(chǎn)進(jìn)行收購、管理和處置的行為，包括收購處置業(yè)務(wù)，即金融資產(chǎn)管理公司按照有關(guān)法律法規(guī)，收購不良資產(chǎn)，并以所收購的不良資產(chǎn)價(jià)值變現(xiàn)為目的的經(jīng)營活動(dòng)；另外包括其他與不良資產(chǎn)相關(guān)的業(yè)務(wù)。

金融監(jiān)管總局有關(guān)司局負(fù)責(zé)人說，金融資產(chǎn)管理公司商業(yè)化轉(zhuǎn)型以來，在監(jiān)管部門的指導(dǎo)下，立足功能定位、聚焦主責(zé)主業(yè)，圍繞化解金融機(jī)構(gòu)和實(shí)體企業(yè)風(fēng)險(xiǎn)等方面發(fā)揮專業(yè)特長，有效維護(hù)國民經(jīng)濟(jì)的穩(wěn)定運(yùn)行?？紤]到當(dāng)前金融機(jī)構(gòu)資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)特征發(fā)生較大變化，為與相關(guān)政策做好銜接，有序拓寬金融資產(chǎn)管理公司資產(chǎn)收購范圍，助力金融機(jī)構(gòu)盤活存量，金融監(jiān)管總局制定發(fā)布《辦法》。

據(jù)了解，《辦法》共設(shè)8章70條，包括總則、不良資產(chǎn)收購、不良資產(chǎn)管理、不良資產(chǎn)處置、其他與不良資產(chǎn)相關(guān)業(yè)務(wù)、風(fēng)險(xiǎn)管理、監(jiān)督管理、附則。

具體來說，《辦法》從金融資產(chǎn)管理公司不良資產(chǎn)收購、管理、處置全流程入手，有序拓寬金融不良資產(chǎn)收購范圍，明確細(xì)化可收購的非金融機(jī)構(gòu)不良資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)，并對(duì)盡職調(diào)查、處置定價(jià)、處置公告等關(guān)鍵環(huán)節(jié)進(jìn)一步明確監(jiān)管要求，同時(shí)規(guī)定金融資產(chǎn)管理公司可開展圍繞不良資產(chǎn)相關(guān)的咨詢顧問、受托處置等輕資產(chǎn)業(yè)務(wù)，培育差異化核心競(jìng)爭力，在發(fā)揮逆周期救助性功能，特別是中小金融機(jī)構(gòu)改革化險(xiǎn)中發(fā)揮積極作用。

“《辦法》規(guī)范了金融資產(chǎn)管理公司開展不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)的流程及原則；為不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)操作設(shè)定法律準(zhǔn)則，確定合法與違規(guī)界限?！北本┯坡蓭熓聞?wù)所數(shù)字經(jīng)濟(jì)研究會(huì)主任、《法治日?qǐng)?bào)》律師專家?guī)斐蓡T王風(fēng)和說。

在王風(fēng)和看來，《辦法》促使相關(guān)公司從法律層面重視風(fēng)險(xiǎn)防控并融入日常經(jīng)營，建立完善風(fēng)控制度和流程，細(xì)化業(yè)務(wù)全流程規(guī)范指導(dǎo)內(nèi)部管理，明確職責(zé)，對(duì)各個(gè)環(huán)節(jié)進(jìn)行內(nèi)部檢查監(jiān)督，減少管理與操作風(fēng)險(xiǎn)；規(guī)范公司聚焦不良資產(chǎn)主業(yè)、明確業(yè)務(wù)方向，促使資源集中并提升專業(yè)能力，以統(tǒng)一規(guī)范促進(jìn)市場(chǎng)公平有序競(jìng)爭；提高不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)信息透明度，保障市場(chǎng)公平公正、減少信息不對(duì)稱風(fēng)險(xiǎn)，強(qiáng)化監(jiān)管機(jī)構(gòu)監(jiān)督職責(zé)，保障行業(yè)的健康發(fā)展。

調(diào)整不良資產(chǎn)收購范圍

《辦法》指出，除了金融機(jī)構(gòu)持有的相關(guān)資產(chǎn)外，金融資產(chǎn)管理公司可收購的范圍還包括非金融機(jī)構(gòu)、地方金融組織通過收購或其他方式持有的金融機(jī)構(gòu)持有相關(guān)資產(chǎn)；金融機(jī)構(gòu)處置不良債權(quán)形成的資產(chǎn)；本金、利息已違約，或價(jià)值發(fā)生明顯貶損的公司信用類債券、金融債券及同業(yè)存單；信托計(jì)劃、銀行理財(cái)產(chǎn)品、公募基金、保險(xiǎn)資管產(chǎn)品、證券公司私募資管產(chǎn)品、基金專戶資管產(chǎn)品等持有的價(jià)值發(fā)生明顯貶損的對(duì)公債權(quán)類資產(chǎn)或?qū)?yīng)份額；除上述資產(chǎn)外，非金融機(jī)構(gòu)、地方金融組織所有的，經(jīng)人民法院或仲裁機(jī)構(gòu)確權(quán)的逾期對(duì)公債權(quán)類資產(chǎn)，以及處置上述債權(quán)形成的實(shí)物資產(chǎn)、股權(quán)資產(chǎn)；經(jīng)國家金融監(jiān)督管理總局認(rèn)可的其他資產(chǎn)。

今年年初，在國務(wù)院新聞辦公室舉行的金融服務(wù)經(jīng)濟(jì)社會(huì)高質(zhì)量發(fā)展新聞發(fā)布會(huì)上，國家金融監(jiān)督管理總局有關(guān)司局負(fù)責(zé)人表示，2023年末，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)不良貸款余額3.95萬億元，較年初增加1495億元。

“近年來，我國商業(yè)銀行等金融機(jī)構(gòu)的資產(chǎn)結(jié)構(gòu)發(fā)生較大變化，相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)分類監(jiān)管制度也有所調(diào)整，為做好與《商業(yè)銀行金融資產(chǎn)風(fēng)險(xiǎn)分類辦法》等相關(guān)政策的銜接，《辦法》有序拓寬金融資產(chǎn)管理公司可收購的金融不良資產(chǎn)范圍，允許其收購金融機(jī)構(gòu)所持有的重組資產(chǎn)、其他已發(fā)生信用減值的資產(chǎn)等，助力金融機(jī)構(gòu)盤活存量，釋放更多信貸資源投入國家政策方針重點(diǎn)支持領(lǐng)域?！睂?duì)于《辦法》就金融資產(chǎn)管理公司的不良資產(chǎn)收購范圍新的調(diào)整，這位負(fù)責(zé)人說。

同時(shí)，為引導(dǎo)金融資產(chǎn)管理公司進(jìn)一步支持服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，《辦法》明確界定非金融機(jī)構(gòu)不良資產(chǎn)收購標(biāo)準(zhǔn)，鼓勵(lì)金融資產(chǎn)管理公司切實(shí)發(fā)揮金融救助和逆周期調(diào)節(jié)功能作用。

建立健全風(fēng)險(xiǎn)管理體系

強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)防控是《辦法》的一項(xiàng)重要內(nèi)容?！掇k法》要求金融資產(chǎn)管理公司建立健全審批決策機(jī)制，加強(qiáng)對(duì)不良資產(chǎn)收購、管理、處置各流程環(huán)節(jié)的內(nèi)部風(fēng)控和監(jiān)督制約，切實(shí)防范道德風(fēng)險(xiǎn)。

“《辦法》強(qiáng)調(diào)金融資產(chǎn)管理公司應(yīng)建立健全內(nèi)部控制和風(fēng)險(xiǎn)管理體系，構(gòu)建權(quán)責(zé)明確、流程清晰、運(yùn)行有效的審批決策機(jī)制，嚴(yán)格落實(shí)‘評(píng)處分離’‘審處分離’等要求，切實(shí)防范道德風(fēng)險(xiǎn)?！苯鹑诒O(jiān)管總局有關(guān)司局負(fù)責(zé)人說。

王風(fēng)和認(rèn)為，“評(píng)處分離”和“審處分離”維護(hù)了法律公平原則和市場(chǎng)秩序，可防范法律風(fēng)險(xiǎn)，保障相關(guān)方的權(quán)益。這兩個(gè)分離機(jī)制是不良資產(chǎn)業(yè)務(wù)中保持公平與廉潔的基礎(chǔ)制度?！霸u(píng)處分離”即評(píng)估環(huán)節(jié)與處分環(huán)節(jié)獨(dú)立進(jìn)行，有效保證不良資產(chǎn)處置的相對(duì)公平。在不良資產(chǎn)中，資產(chǎn)的評(píng)估是確定其價(jià)值、風(fēng)險(xiǎn)狀況等關(guān)鍵屬性的基礎(chǔ)環(huán)節(jié)。如果評(píng)估與處置由同一主體或存在緊密關(guān)聯(lián)的主體負(fù)責(zé)，就可能出現(xiàn)為了便于后續(xù)處置、達(dá)到特定處置目標(biāo)而人為調(diào)整評(píng)估結(jié)果的情況。而“審處分離”，即處置方案的審批工作與執(zhí)行工作分開進(jìn)行。審批環(huán)節(jié)的核心在于依據(jù)相關(guān)規(guī)定、公司戰(zhàn)略以及資產(chǎn)實(shí)際情況等，對(duì)處置方案進(jìn)行全面審查和把關(guān)。

另外，對(duì)于《辦法》如何推動(dòng)金融資產(chǎn)管理公司提升自身專業(yè)能力，金融監(jiān)管總局有關(guān)司局負(fù)責(zé)人表示，《辦法》細(xì)化不良資產(chǎn)收購、管理、處置全流程的操作規(guī)范，明確盡職調(diào)查、處置定價(jià)、處置公告等關(guān)鍵環(huán)節(jié)的監(jiān)管要求，引導(dǎo)金融資產(chǎn)管理公司提高專業(yè)收購處置能力，兼顧資產(chǎn)價(jià)值、經(jīng)濟(jì)價(jià)值和社會(huì)價(jià)值綜合平衡。

據(jù)悉，金融監(jiān)管總局將持續(xù)強(qiáng)化監(jiān)管，指導(dǎo)金融資產(chǎn)管理公司做好《辦法》實(shí)施工作，為新形勢(shì)下防范和化解金融風(fēng)險(xiǎn)、支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展貢獻(xiàn)力量。